2010年，香港警队刑事情报高级督察卓凯（苗侨伟 饰）前往泰国曼谷，和当地潜伏的卧底一同追查跨国贩毒线。然而，吉运帮头目Pak Key及其手下乐少锋（周柏豪 饰）突然介入，打乱了行动计划。卓凯等人撤退时，遭遇一场精心策划的大爆炸，其他卧底不幸葬身火海。回到香港后，卓凯心灰意冷，打算辞职。这时，香港最大的社团长兴内部出现矛盾，昔日兄弟拔刀相向，大战即将爆发。与此同时，高级督察黎瑞权（张兆辉 饰）担心长兴内部的5个卧底身份暴露，匆忙删掉了卧底档案。为了寻找失联的卧底，卓凯等人再次投身到危险的局势中……