四处漂泊、身无分文的盲人按摩师座头市（胜新太郎 饰）回到了故乡笠间。尽管他已厌倦黑道争斗，但命运弄人，之前死在阿市刀下的勘兵卫的弟弟岛吉（须贺不二男 饰）追来报仇。关键时刻，传授阿市居合刀法的浪人之子伴野弥十郎（河津清三郎 饰）出面化解，并将阿市带回自己家中。回到故乡，还有弥十郎温柔的妹妹弥生（坪内ミキ子 饰），都让阿市感慨万千。然而现实已让弥十郎改变，他一边逼妹妹嫁给有钱人，一边与附近的天狗党勾结，进行绑架勒索的勾当。阿市虽然眼盲但心里明白，碍于师徒情义选择隐忍，可最终还是避免不了与师傅拔刀相向的悲惨结局……